Sec Cobra A Ritchie Capital Management, Ceo Y Otros Empleados Por Un Esquema De Comercio Ilegal Ilegal

SEC cobra a Ritchie Capital Management, CEO y otros empleados por un esquema de comercio ilegal ilegal PARA PUBLICACION INMEDIATA Asesor del Fondo de Hedge de Chicago para Pagar $ 40 Millones en Liquidación Washington, DC, 5 de febrero de 2008 La Comisión de Valores de Estados Unidos (SEC) anunció hoy una acción de aplicación resuelta contra un fondo de cobertura, su asesor de inversiones, su fundador y CEO y dos empleados por sus papeles en un esquema ilegal. La SEC cobraba al fondo de cobertura Ritchie Multi-Strategy Global Trading Ltd. ya su consejero con sede en Chicago, Ritchie Capital Management LLC, así como al fundador y CEO de Ritchie Capitals, A. R. Thane Ritchie y sus empleados Warren DeMaio y Michael Mauriello. Pagarán un total combinado de aproximadamente $ 40 millones para liquidar los cargos de la SEC. Estos pagos se distribuirán a los fondos mutuos afectados. 8220; Esta acción demuestra la voluntad de las Comisiones de tomar medidas enérgicas contra los asesores de fondos de cobertura y sus empleados cuando violan las leyes federales de valores. Aquí, los encuestados lo hicieron por participar en el comercio ilegal tarde en los fondos de inversión, 8221; Dijo Linda Chatman Thomsen, Directora de la División de Cumplimiento de la SEC. Merri Jo Gillette, Directora de la Oficina Regional de SEC en Chicago, dijo: 8220, Ritchie Capital ocultó su retraso en el mercado al recibir sellos horarios de antes de las 4 p. m. Los encuestados tratan de cubrir sus huellas mediante el uso de billetes de órdenes falsificados simplemente resalta la flagelación del esquema fraudulento y elogia el trabajo de investigación exhaustivo y tenaz que lo descubrió. La Orden de Comisiones establece que desde enero de 2001 hasta septiembre de 2003, Ritchie Capital se involucró en un esquema ilegal de comercio tardío. Ritchie Capital colocó miles de transacciones tardías en acciones de fondos mutuos y utilizó información y noticias de ET después de las 4 p. m. para tomar sus decisiones de negociación de fondos mutuos mientras recibía el mismo valor de activo neto para los fondos mutuos negociados. Thane Ritchie aprobó el uso del comercio tardío por el grupo de fondos mutuos Ritchie Capitals y supervisó su desempeño. DeMaio supervisó la negociación de fondos mutuos en Ritchie Capital y participó en el desarrollo de la estrategia de negociación tardía. Mauriello fue responsable de la colocación de operaciones de fondo de fondos tarde con los corredores en nombre de Ritchie Capital. Las operaciones de Ritchie Capitals después de las 4 de la tarde resultaron en un beneficio de aproximadamente $ 30 millones al fondo Ritchie Multi-Strategy. La Orden de Comisiones requiere que Ritchie Multi-Estrategia Global Trading Ltd. y Ritchie Capital Management LLC paguen de manera conjunta y separada, $ 30 millones, y un interés previo de aproximadamente $ 7.4 millones. Ritchie Capital y Ritchie pagarán sanciones civiles, conjunta y solidariamente, por un total de $ 2,5 millones. DeMaio pagará $ 250,000 en multas civiles. Estos pagos se distribuirán a los fondos mutuos afectados. Además del desalojo y de las sanciones civiles, la Orden de Comisiones exige que Ritchie Capital, el fondo Ritchie Multi-Strategy, Thane Ritchie y Warren DeMaio cese y desista de cometer o causar violaciones de la Sección 10 (b) de la Securities Exchange Act de 1934 Y la Regla 10b-5, la Sección 17 (a) de la Ley de Valores de 1933 y la Regla 22c-1 de la Ley de Sociedades de Inversión, y que Ritchie Capital sea censurada y cumpla ciertas obligaciones. La Orden también exige que Mauriello cese y desista de cometer o causar violaciones de la Regla 22c-1 bajo la Ley de Sociedades de Inversión. Todos los encuestados consintieron en la Orden de la Comisión sin admitir ni negar las conclusiones. La acción de la Comisión fue tomada en coordinación con la Oficina del Fiscal General del Estado de Nueva York. Para mas informacion contacte: Merri Jo Gillette Director Regional SEC Oficina Regional de Chicago